- 年份
- 2024(11294)
- 2023(16563)
- 2022(14213)
- 2021(13192)
- 2020(11428)
- 2019(26036)
- 2018(25900)
- 2017(50318)
- 2016(27693)
- 2015(30880)
- 2014(30867)
- 2013(30211)
- 2012(27854)
- 2011(25112)
- 2010(25131)
- 2009(23315)
- 2008(22957)
- 2007(20432)
- 2006(17565)
- 2005(15334)
- 学科
- 济(110386)
- 经济(110269)
- 管理(79229)
- 业(77115)
- 企(63752)
- 企业(63752)
- 方法(55303)
- 数学(49467)
- 数学方法(48677)
- 财(30261)
- 农(30056)
- 中国(26936)
- 贸(23571)
- 贸易(23563)
- 业经(23252)
- 学(23103)
- 易(23000)
- 地方(20484)
- 制(20410)
- 农业(19520)
- 务(19331)
- 财务(19262)
- 财务管理(19220)
- 企业财务(18209)
- 理论(17809)
- 银(16974)
- 银行(16910)
- 技术(16807)
- 融(16544)
- 金融(16541)
- 机构
- 学院(394807)
- 大学(392939)
- 济(160390)
- 经济(157211)
- 管理(152933)
- 理学(133195)
- 理学院(131736)
- 研究(130455)
- 管理学(129037)
- 管理学院(128343)
- 中国(97774)
- 科学(82922)
- 京(81197)
- 财(73052)
- 农(72389)
- 所(67096)
- 业大(63696)
- 研究所(61459)
- 中心(60900)
- 财经(58793)
- 江(58319)
- 农业(57724)
- 经(53383)
- 北京(50311)
- 经济学(49210)
- 范(49154)
- 师范(48456)
- 院(46978)
- 州(46177)
- 经济学院(44751)
- 基金
- 项目(270878)
- 科学(212393)
- 基金(197135)
- 研究(189623)
- 家(174660)
- 国家(173266)
- 科学基金(148008)
- 社会(119121)
- 社会科(113110)
- 社会科学(113079)
- 省(106845)
- 基金项目(103935)
- 自然(99842)
- 自然科(97639)
- 自然科学(97611)
- 自然科学基金(95860)
- 划(90737)
- 教育(89077)
- 资助(82829)
- 编号(75769)
- 重点(61672)
- 成果(60406)
- 部(59603)
- 发(57470)
- 创(56543)
- 科研(53310)
- 创新(52865)
- 课题(52626)
- 计划(51808)
- 教育部(50624)
- 期刊
- 济(165175)
- 经济(165175)
- 研究(106783)
- 中国(68949)
- 学报(67283)
- 农(63654)
- 科学(59725)
- 财(56864)
- 管理(54429)
- 大学(50087)
- 学学(47786)
- 农业(42905)
- 教育(37772)
- 融(36430)
- 金融(36430)
- 技术(35045)
- 财经(28371)
- 经济研究(27837)
- 业经(27538)
- 经(24314)
- 业(23302)
- 问题(22114)
- 统计(21220)
- 版(19670)
- 策(19530)
- 技术经济(19521)
- 贸(18821)
- 科技(18259)
- 商业(18182)
- 决策(17543)
共检索到560572条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 上海金融
[作者]
谷家奎 陈守东
基于货币政策对汇率变动的传导机制,文中从中国和美国货币政策冲击出发,研究了货币政策冲击对汇率变动的影响作用。研究构建结构动态因子模型,解决了变量指标维数过大的问题,同时采用符号约束等方法识别模型的因子个数,进行参数估计检验。实证模型估计了中美货币政策冲击序列,分析冲击的动态路径,并对比分析货币政策冲击为零和真实的货币政策下汇率变动情形,讨论只考虑利率指标时估计得到的条件预测值与真实值,考察了汇率变动是否只源于货币政策的变化。中美对比分析发现,中国的货币政策冲击能够更大程度的影响汇率变动,并且不同时点货币政策冲击对汇率的影响不同。总体而言,两国货币政策都基本实现了稳定币值的政策目标。
[期刊] 现代财经(天津财经大学学报)
[作者]
谷家奎 陈守东
基于货币政策对汇率变动的传导机制,文中从中国和美国货币政策冲击出发,研究了货币政策冲击对汇率变动的影响作用。研究中构建结构动态因子模型,解决了变量指标维数过大的问题,同时采用符号约束等方法识别模型的因子个数,进行参数估计检验。实证模型估计了中美货币政策冲击序列,分析冲击的动态路径,并对比分析货币政策冲击为零和真实的货币政策下汇率变动情形,讨论只考虑利率指标时估计得到的条件预测值与真实值,考察了汇率变动是否只源于货币政策的变化。中美对比分析发现,中国的货币政策冲击能够更大程度地影响汇率变动,并且不同时点货币政策冲击对汇率的影响不同。总体而言,两国货币政策都基本实现了稳定币值的政策目标。
[期刊] 经济理论与经济管理
[作者]
秦凤鸣 卞迎新
本文采用SVAR模型以及2005年7月至2011年12月的月度数据,研究了2005年的新汇率改革之后,我国货币政策冲击、外汇干预与汇率间的动态关联。主要发现与结论如下:在货币政策冲击、外汇干预与汇率三者的同期博弈中,外汇干预不能即刻影响同期汇率。利率的上升及广义货币供应量的变动均会对同期名义有效汇率造成一定影响,但不太显著。在三者的动态博弈中,外汇干预是非冲销和有效性得到验证,外汇干预信号的假设可以成立。此外,即使利率的变动并不针对汇率,却带来汇率的大幅波动。名义有效汇率的上升可以有效抑制消费价格指数(CPI)的提高,并且数量型货币政策容易造成CPI的反弹。本文针对研究结论提出了一些政策建议。
[期刊] 税务与经济
[作者]
刘文革 林丹丹
基于Redux理论模型，分析美国货币政策冲击对人民币汇率波动的影响。研究表明，人民币汇率对美国利率和我国货币供给的冲击响应为正，对美国货币供给和我国利率的冲击响应为负；美国货币供给和利率的冲击大于我国货币供给和利率的冲击对人民币汇率的影响；中美收入相对变动冲击对人民币汇率波动的影响最大，同时，中美利率的相对变动冲击对人民币汇率波动的影响较大。因此，我国应稳定且有序地开放资本账户，进一步打通利率市场分割壁垒，加快人民币国际化进程。在积极关注美国货币政策变动的同时，应协调推进国内的货币政策与财政政策有效结合，这样才更有利于稳定人民币汇率。
关键词：
货币政策 人民币汇率 Redux模型
[期刊] 世界经济与政治论坛
[作者]
汪桥红
基于ＦＡＶＡＲ模型和１９９９年１２月至２０１３年１２月共１６９期的月度数据，本文研究了以市场利率和美元流动性调整所反映的美国货币政策冲击对中国宏观经济的动态影响。结果显示，美国货币政策表现出了非常明显的溢出效应：美国货币市场利率的正向冲击，会导致中国货币市场利率产生同方向变动，并对中国ＧＤＰ造成一定的负面影响，但美国利率的正向冲击一定程度上促进了中国出口规模的增加；另一方面，美元流动性的负向冲击会导致中国货币市场利率的下降，同时对中国出口造成一定的负面影响，但它对于中国ＧＤＰ并未造成明显影响。综合来看，美国货币政策调整对于中国货币市场造成了显著的冲击效应。
关键词：
美国 货币政策 溢出效应 FAVAR模型
[期刊] 现代财经(天津财经大学学报)
[作者]
何彦清 吴信如
本文构建了一个开放经济动态随机一般均衡（ＮＯＥＭ－ＤＳＧＥ）模型，并将央行资产负债表嵌入模型动态系统，尝试从新的视角对负向技术冲击的传导机制进行探讨。在当前数量型货币政策规则下，负向技术冲击使国内通货膨胀率上升，名义利率走高，冲销成本加大，央行减少央票的发行。名义汇率在即期大幅贬值，而实际汇率则持续贬值，央行被动进入外汇市场进行直接干预，导致净国外资产的减少。消费持续下降，投资在短期有所上升，之后则持续萎缩，产出持续下降。出口增加，进口则先大幅上升之后小幅下降。因此，央行货币政策操作受其资产负债表的掣肘，而汇率的直接干预则严重削弱了货币政策的独立性。福利绩效分析表明，若货币政策改采利率规则并盯．．．
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
郭栋
基于开放经济下的两国模型,构建了数字货币参与货币供求情况下的货币政策差异(利差和汇率)与数字货币量价的数学关系式。通过定性和定量的方法,验证两国模型中的变量关系和量化冲击效果。得出结论:(1)通过识别中美利差舒适区,发现比特币交易活跃,中美利差与比特币量价具有同向趋势,中美利差的影响具有时变特征,其中交易量表现的冲击效用更为显著;(2)由于比特币人为操纵的交易习惯,造成了汇率对比特币量价影响的差异。主要建议:(1)深入研发尝试发行锚定人民币的数字稳定货币,推进人民币国际化进程;(2)积极应对数字货币发展对金融市场和监管格局的挑战,完善监管体系,维护金融安全;(3)长远布局,发挥以人民币为锚的数字稳定币在"一带一路"沿线国家中的国际公共品金融服务功能。
关键词：
货币政策 中美利差 人民币汇率 数字货币
[期刊] 上海金融
[作者]
盖静
本文通过施加短期约束的结构VAR方法分析了货币政策冲击、央行外汇干预与汇率波动之间的动态关系,结果表明:货币政策冲击对外汇干预的解释能力较强,有必要将二者置入同一框架下考虑;美国的联邦基金利率和央行外汇干预对人民币汇率波动解释能力最强;国内货币政策对汇率影响不大,货币政策可以更加关注国内目标。
关键词：
货币政策 外汇干预 汇率 结构VAR
[期刊] 经济研究
[作者]
杜海韬 邓翔
尽管向量自回归方法(VAR)已成为宏观经济分析的标准工具,但其局限在于无法包含经济主体拥有的"优势信息",从而导致结构冲击对模型中的时间序列不是"基本"的(fundamental),而动态因子方法通过扩大模型的信息集较好地解决了这一问题,使得脉冲响应函数的估计更加准确。该方法结合了高维因子模型与VAR的特点。本文试图利用动态因子模型将中国250个细分部门价格指数的变动分解为"共同成分"和"特质成分",并获取价格变动对货币冲击的脉冲响应函数,解析通货膨胀在部门和总量层次上的动态特征。本文的研究进一步支持了相关文献得到的基本事实,也揭示出更多中国独有的变动特征:(1)在部门价格波动中,"共同成分比...
[期刊] 经济评论
[作者]
胡莹 仲伟周
通过构造货币政策冲击下的贷款市场总体均衡模型,研究在受到资本充足率和存贷比约束的条件下,银行最优信贷决策行为。分析发现,在垄断竞争的银行业市场结构背景下,银行间在价格竞争方面表现出"战略互补"特征和由此带来的"模仿效应"。因而,当银行满足资本充足率和存贷比要求时,银行业传导的货币政策信贷渠道是有效的,而当贷款市场中的银行不能满足资本充足率或存贷比要求时,信贷渠道则表现出无效性。
[期刊] 世界经济研究
[作者]
石峰 宋晓玲 荀雨菲
随着对外依存度的不断上升，大宗商品价格的剧烈变化已是导致中国经济波动的重要因素，分析其传导机制和对货币政策的影响，成为政府部门需关注的重要问题。鉴于此，文章开展以下研究：(1)使用随机波动模型估计了大宗商品价格的水平冲击和不确定性冲击，结果表明大宗商品价格存在显著的不确定性(随机波动)特征；(2)构建包含美元本位和大宗商品不确定性冲击的开放经济模型，分析了央行的最优货币政策选择。研究发现，与不存在美元本位相比，央行应执行更为宽松的货币政策，进一步提高家庭的预防性储蓄和就业动机，增加总需求并稳定价格。而且，社会福利与人民币国际化程度正相关。因此，推出更多以人民币计价和结算为主要特征的大宗商品期货，能够有效降低大宗商品价格不确定性冲击对中国经济的溢出效应，改进社会福利。
[期刊] 商业研究
[作者]
尹航 李秉坤
本文将汇率与股票价格波动纳入到基于理性预期的货币行为方程组而对新凯恩斯模型进行修正，并在此基础上通过理论约束的设计构建ＮＫ－ＳＶＡＲ模型，以期考察货币政策方向上的非对称效应。结果表明：我国紧缩与扩张的货币政策具有典型的非对称性，汇率与股票价格波动能够通过影响总需求、通胀率、货币数量缺口与利率水平，而对货币政策体系形成冲击。因此，我国应建立起包含资产价格波动的货币政策调控框架，并强化流动性管理中的汇率波动管理与资产泡沫管理，以保证货币政策预期目标的实现。
[期刊] 金融研究
[作者]
赵文胜 张屹山
传统的货币政策冲击是通过短期约束或者长期约束下的向量自回归模型识别的,由于这种识别方法往往会引起"价格之谜"悖论,为保证实证分析的稳健性,本文同时采用短期约束和符号约束(Uhlig,2005)方法识别货币政策冲击,并对中国2005～2011年的数据进行实证检验,给出货币政策冲击对汇率影响的证据。结果表明,中国采取紧缩货币政策减少货币供应量,以及美国采取宽松货币政策降低短期利率,均会引起人民币兑美元汇率持久性升值,前者对汇率变动的解释能力更强,但解释比例不超过50%,并且实证分析认为人民币兑美元汇率没有产生超调现象。由于货币政策等外部冲击以及市场的不完全性,会导致汇率异常波动,我们认为央行适度的...
关键词：
货币政策冲击 汇率动态 识别 符号约束
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
盖静
当前,我国的利率市场化改革在形式上已经完成,汇率市场化改革也在加速推进,国内的宏观经济环境变化明显。过去,学者们关于货币政策传导机制的研究主要集中于信贷渠道和利率渠道,对汇率传导渠道的研究不多。从研究方法上,多使用传统的VAR模型,并未考虑经济的结构性变化可能对模型中参数的影响。采用带有时变参数的结构VAR方法,实证分析了货币政策冲击、汇率波动与国内产出和价格之间的动态关系,结论表明:一是经济变量之间的动态关系带有时变性,使用传统VAR方法进行分析并不恰当;二是货币供应量与国内宏观经济变量之间相关性减弱,
关键词：
货币政策 汇率传导 时变参数 VAR
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
盖静
当前,我国的利率市场化改革在形式上已经完成,汇率市场化改革也在加速推进,国内的宏观经济环境变化明显。过去,学者们关于货币政策传导机制的研究主要集中于信贷渠道和利率渠道,对汇率传导渠道的研究不多。从研究方法上,多使用传统的VAR模型,并未考虑经济的结构性变化可能对模型中参数的影响。采用带有时变参数的结构VAR方法,实证分析了货币政策冲击、汇率波动与国内产出和价格之间的动态关系,结论表明:一是经济变量之间的动态关系带有时变性,使用传统VAR方法进行分析并不恰当;二是货币供应量与国内宏观经济变量之间相关性减弱,不稳定性增强;三是当前货币政策的汇率传导渠道仍然存在较强阻滞。
关键词：
货币政策 汇率传导 时变参数 VAR
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
