- 年份
- 2024(7787)
- 2023(11636)
- 2022(9932)
- 2021(9481)
- 2020(8434)
- 2019(19630)
- 2018(19653)
- 2017(39398)
- 2016(21142)
- 2015(24082)
- 2014(24263)
- 2013(24042)
- 2012(22247)
- 2011(19932)
- 2010(19880)
- 2009(19017)
- 2008(19076)
- 2007(17085)
- 2006(14662)
- 2005(13286)
- 学科
- 济(89189)
- 经济(89083)
- 业(64627)
- 管理(63150)
- 企(52266)
- 企业(52266)
- 方法(47521)
- 数学(43097)
- 数学方法(42656)
- 财(27126)
- 中国(24392)
- 农(23330)
- 制(20534)
- 务(18437)
- 财务(18390)
- 财务管理(18345)
- 贸(18143)
- 贸易(18135)
- 银(17686)
- 易(17678)
- 银行(17661)
- 企业财务(17501)
- 业经(17235)
- 行(16756)
- 融(16386)
- 金融(16383)
- 学(15079)
- 农业(14634)
- 地方(13702)
- 体(12688)
- 机构
- 大学(309117)
- 学院(307811)
- 济(132485)
- 经济(129836)
- 管理(124571)
- 理学(106590)
- 理学院(105580)
- 管理学(103949)
- 管理学院(103367)
- 研究(95449)
- 中国(79258)
- 财(66116)
- 京(63770)
- 科学(54779)
- 财经(52779)
- 经(47896)
- 所(47288)
- 农(46680)
- 中心(46170)
- 江(44926)
- 业大(42846)
- 研究所(42187)
- 经济学(41381)
- 北京(40370)
- 财经大学(39543)
- 经济学院(37692)
- 农业(36785)
- 州(35770)
- 范(35612)
- 师范(35260)
- 基金
- 项目(198243)
- 科学(156561)
- 基金(146544)
- 研究(144235)
- 家(125987)
- 国家(124984)
- 科学基金(108397)
- 社会(92373)
- 社会科(87643)
- 社会科学(87616)
- 基金项目(77669)
- 省(75764)
- 自然(70804)
- 自然科(69187)
- 自然科学(69164)
- 自然科学基金(67951)
- 教育(67053)
- 划(64162)
- 资助(61656)
- 编号(58961)
- 成果(47212)
- 部(45671)
- 重点(43804)
- 发(40988)
- 创(40928)
- 教育部(39746)
- 课题(38913)
- 科研(38901)
- 人文(38692)
- 创新(38333)
- 期刊
- 济(140498)
- 经济(140498)
- 研究(90847)
- 财(53407)
- 中国(52723)
- 管理(44770)
- 学报(42808)
- 农(40806)
- 科学(40201)
- 融(37119)
- 金融(37119)
- 大学(33151)
- 学学(31521)
- 技术(27141)
- 农业(27001)
- 财经(26966)
- 教育(23411)
- 经(22858)
- 业经(22789)
- 经济研究(22688)
- 问题(19480)
- 理论(17204)
- 统计(16793)
- 贸(16680)
- 技术经济(16489)
- 实践(15491)
- 践(15491)
- 商业(15126)
- 策(14761)
- 财会(14744)
共检索到451329条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 预测
[作者]
林达 杨招军
本文基于完全自适应集合经验模态分解（ＣＥＥＭＤＡＮ）和希尔伯特谱分析，对沪深３００指数（０００３００．ＳＨ）和主动偏股型开放式基金指数（Ｈ１１０２２．ＣＳＩ）进行了趋势分解和不同时间尺度的波动分析，研究对比了我国股票和基金市场的收益和风险。结果表明：我国基金市场的期望收益率远比股票市场高，风险却小于股票市场。随后解释了出现这种现象的现实原因，并为我国投资者提供了操作上的建议。
[期刊] 金融发展研究
[作者]
倪文辉 张普
互联网技术的发展和自媒体产业的爆发，加剧了投资者形成一致性预期的可能性。基于此，利用网络论坛发帖数据构建投资者意见趋同指数，从收益和风险两个维度考察投资者意见趋同对股票市场的影响。研究表明，投资者意见趋同对股票收益有显著的正向影响，且该影响具有持续性，其作用机制在于投资者意见趋同会催生买入拥挤交易行为，抬升资产价格。具体来看，看涨意见趋同会带来持续的正向收益，而看跌意见趋同仅会带来短期的负向冲击；与此同时，投资者意见趋同还会导致交易量缩减、股价跳跃以及羊群行为等潜在市场风险的出现。进一步分析发现，放开卖空限制能够让看跌投资者的意见得以表达，进而有效降低投资者意见趋同对股票市场的影响。研究结论为政府完善资本市场制度、逐步放开卖空限制提供了现实依据。
关键词：
意见趋同 股票收益 市场风险 卖空限制
[期刊] 浙江金融
[作者]
曹剑 刘璐
金融市场的波动是现代金融学研究的核心问题,而ARCH类模型已经成为国际上最常用的研究金融资产波动的模型。它的一个最大特点就是突破了传统方法中收益与风险线性关系的假定,反应了方差的时变特点。随着ARCH类模型的不断应用,它本身的形式也不断得以发展,出现
[期刊] 农村金融研究
[作者]
刘恒保
1990年深圳市股票价格时涨时跌,部分人因股价变动而倾家荡产。市政府急忙出台一些应急性行政措施:限价、限购、限人员参与。于是,有人认为,股市的波动是部分人投机引起的混乱,造成民心不安。人们对股票市场投机产生疑虑,担心在我国发展股票市场会导致两极分化,违背社会主义按劳分配的原则,背离社会主义性质。因而,对发展股票市场持否定态度。应该说这疑虑有其合理的一面,作为对决策者的提醒也是完全必要的。但是,如果因此
[期刊] 当代经济科学
[作者]
刘辉 黄建山
本文以中国A股市场上市公司为样本,基于Fama-French三因素模型,实证分析了中国A股市场股票收益率的风险因子。研究结果表明,Fama-French三因素模型较CAPM模型能更好地解释中国A股市场的股票收益率;中国A股市场股票收益率存在规模与价值效应,股票(或股票组合)收益与公司规模呈显著负相关关系,而与公司账面市值比呈显著正相关关系。
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
齐莲英 廖鸿燕
2018年6月1日A股正式纳入新兴市场指数(MSCI),这是中国股票市场国际化的标志性事件。中国股票市场与世界主要股票市场的关系随着中国市场经济体制的逐步发展和改革的深化而变得日趋紧密。选用1996年12月26日至2017年3月1日这一时间区间的上证、香港恒生、美国道琼斯以及英国富时四个指数的日收益率作为比较分析的对象。通过Granger检验与DCC-MGARCH模型全面详细地分析了中国资本市场和其他国家(地区)资本市场在不同阶段的因果及动态关系,找到应对和规避股票市场波动和关联风险的相应措施。研究结果表明:尽管中国已经采取了类似合格的境外投资者等措施,但没有显著地增强中国股市与其他地区股市之间的波动溢出效应;人民币汇率改革使中国资本市场的国际化程度显著提高,沪港通制度也使境内外股市联系更加密切;国内外股市的关系在日益紧密的同时,也增加了各国的金融风险。对此,应加强中国股市运作制度的国际化建设,树立金融经济风险管理理念,合理地监督和引导国际资金流向,加强与其他国家的金融监管合作。
[期刊] 当代经济研究
[作者]
闵丹
股票资产分类技术使用的是单指数模型与风格分类体系。单指数模型采用风险因子贝塔来解释平均收益率;风格分类体系采用Fabozzi介绍的简单风格分类体系,按市值规模与B/P比率、E/P比率等指标进行的股票风格管理。通过采用大量的统计聚类算法进行股票资产的分类,可以看出,不同资产类股票的风险收益特征不同。
关键词：
聚类分析 风格分类体系 股票分类
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
王爱群 李静波 张宁
R&D投资的风险定价是资本市场有效支持企业技术创新的关键所在。本文以2008-2016年A股上市公司为样本,应用Fame-Macbeth两步回归法从个股层面实证检验发现,R&D投资对股票收益有显著的正向影响。进一步研究还发现,当企业所面临的融资约束程度越高、所处的产品市场环境竞争越激烈时,R&D投资对股票收益的正向影响更强烈,结果支持"风险定价假说"。本文的研究不仅丰富了国内相关R&D投资效应的文献,同时对于政府、企业和投资者未来的决策具有重要的参考价值。
[期刊] 商业时代
[作者]
卢春香 戴志辉
本文利用上海证券市场的实际数据,对影响上市公司股票价格的相关因素做了全面和系统的实证研究。通过研究发现行业因素、会计指标和市场表现指标都在不同程度对股票价格及价格的波动产生影响。投资者在进行股票投资时,应认真分析并充分利用这些影响因素,才能在控制投资风险的同时提高投资收益。
关键词：
证券市场 投资收益 投资风险 影响因素
[期刊] 上海经济研究
[作者]
刘仁和 程昆 张凤
本文运用向量自回归的方法来对投资者未预期到的股票收益方差进行分解,发现在我国股票市场未来预期现金流消息和投资者未来预期收益消息对股票收益波动的影响相差不大。关于未来收益的消息并不独立于关于红利的消息,非预期收益更多地受到了未来预期现金流消息和未来预期收益消息之间的交互影响;未来收益的冲击与未来红利的冲击正相关,意味着关于基本面的好消息会伴随着未来预期收益的上升,股价对红利消息的反应速度低于当投资者期望收益固定时股价对红利消息的反应速度,说明市场效率较低。预期收益过程的持久性意味着预期收益的变化能够引起较大的股价下跌,预期收益1%的增加会引起5%~6%的资本损失。
[期刊] 统计与决策
[作者]
欧阳资生 王同辉
文章以基金市场与股票市场的相依性为背景,利用核密度估计方法,构建了一个度量相依结构的核密度Copula函数模型说明金融危机时期我国基金市场与股票市场的联动关系。然后利用蒙特卡洛模拟法计算相应投资组合的在险风险值(Value-at-Risk)和期望亏空(Expected Shortfall)以揭示Copula函数模型在风险度量方面的优越性。
[期刊] 中央财经大学学报
[作者]
顾洪梅 张嫚玲
风险与收益的关系一直以来是学术界关注的重点问题，媒体新闻的内容和情绪会改变投资者决策并影响股票市场，因此从新闻情绪的角度分析风险收益的关系是十分有意义的。本文采用新闻文本数据构建了新闻情绪这一指标，并利用滚动回归的方法构建新闻情绪风险指数，基于2005—2020年的中国沪深两市A股上市公司数据对新闻情绪风险和股票收益之间的关系进行研究。研究结果表明，新闻情绪风险较高的公司具有更高的市场风险和波动性，同时这些公司还具有市值较小、上市时间较短的特征；此外，新闻情绪风险较高的投资组合具有较低的超额收益，在公司规模相同的条件下依旧得到了相同的结论。由此可见，中国股票市场存在新闻情绪的低风险定价异象。
[期刊] 会计研究
[作者]
刘勇 周宏
在GARCH-M模型框架下,本文通过不同的模型研究了作为新兴市场的上海股票市场股票日超额收益率条件均值和条件波动性之间的关系。本文研究表明,在股票超额收益率条件均值和条件方差之间都存在一种正的关系。上海股票市场日超额收益率波动表现出非对象现象,且波动模式表现为持续时间长,幅度相对比较缓和的特征。研究结果还表明,无风险利率可以显著解释日超额收益率的条件方差变动。
[期刊] 统计与决策
[作者]
杨浩,罗佳,周丽晖
本文选择对2004年度上海股市30支股票进行实证研究,用周收益率做回归得到β系数值,算出系统风险与非系统风险,分析风险的结构关系,试图求证风险与收益率之间存在正相关关系,但研究发现很多股票的风险与收益率之间不存在正相关关系。
关键词：
资本资产定价模型 风险 GARCH
[期刊] 统计与决策
[作者]
张军华
利用我国A股上市公司2003~2011年间共3933个公司年的平衡面板数据,以市场势力衡量产品市场竞争,实证分析了市场势力对股票收益的影响及其作用路径。研究发现,市场势力越强,则股票收益越大,异质性风险是市场势力与股票收益的中介变量。上述研究为产品市场竞争的经济后果及其对资本市场的影响提供了新的视角。
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
