- 年份
- 2024(11896)
- 2023(17262)
- 2022(15118)
- 2021(14088)
- 2020(12038)
- 2019(27850)
- 2018(27569)
- 2017(54101)
- 2016(29003)
- 2015(33024)
- 2014(32747)
- 2013(32339)
- 2012(29916)
- 2011(26865)
- 2010(27045)
- 2009(24729)
- 2008(24128)
- 2007(21262)
- 2006(18728)
- 2005(16315)
- 学科
- 济(118066)
- 经济(117930)
- 管理(84296)
- 业(80394)
- 企(66320)
- 企业(66320)
- 方法(59202)
- 数学(52558)
- 数学方法(51778)
- 财(31744)
- 中国(31658)
- 农(31402)
- 业经(25053)
- 贸(24885)
- 贸易(24874)
- 学(24553)
- 易(24233)
- 地方(22593)
- 制(21945)
- 农业(20727)
- 务(19600)
- 财务(19517)
- 财务管理(19469)
- 理论(19419)
- 企业财务(18448)
- 技术(18259)
- 银(18250)
- 银行(18196)
- 和(17656)
- 环境(17637)
- 机构
- 大学(417648)
- 学院(415961)
- 济(166813)
- 管理(164709)
- 经济(163350)
- 理学(143312)
- 理学院(141761)
- 管理学(138919)
- 管理学院(138179)
- 研究(135780)
- 中国(102395)
- 京(88957)
- 科学(84695)
- 财(78369)
- 农(68030)
- 所(67733)
- 业大(63469)
- 财经(63292)
- 中心(62460)
- 研究所(61705)
- 江(59999)
- 经(57658)
- 北京(56026)
- 农业(53704)
- 范(52949)
- 师范(52344)
- 经济学(51262)
- 院(49633)
- 州(48806)
- 财经大学(47377)
- 基金
- 项目(286194)
- 科学(224857)
- 基金(208539)
- 研究(205309)
- 家(182699)
- 国家(181240)
- 科学基金(155857)
- 社会(128815)
- 社会科(122182)
- 社会科学(122148)
- 省(111115)
- 基金项目(109782)
- 自然(103557)
- 自然科(101195)
- 自然科学(101166)
- 自然科学基金(99335)
- 教育(95868)
- 划(94376)
- 资助(88281)
- 编号(83322)
- 成果(66455)
- 重点(64055)
- 部(63512)
- 发(60204)
- 创(59197)
- 课题(57260)
- 科研(55320)
- 创新(55247)
- 教育部(54505)
- 大学(53377)
- 期刊
- 济(174656)
- 经济(174656)
- 研究(120393)
- 中国(75712)
- 学报(67507)
- 科学(60867)
- 农(60201)
- 管理(60150)
- 财(58657)
- 大学(51365)
- 学学(48551)
- 教育(44449)
- 农业(41722)
- 技术(37327)
- 融(36678)
- 金融(36678)
- 财经(30677)
- 经济研究(29056)
- 业经(28918)
- 经(26137)
- 问题(23588)
- 业(21427)
- 统计(21182)
- 技术经济(20286)
- 图书(20199)
- 理论(20187)
- 贸(19820)
- 科技(19338)
- 策(19002)
- 版(18910)
共检索到600267条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
袁吉伟
利用VAR-GARCH-BEKK模型,研究了我国债市和汇市之间的价格和波动溢出效应。实证研究表明,债市和汇市收益率都呈现高峰厚尾的非正态分布,波动聚集特征显著;债市和汇市存在单向溢出效应,仅汇市对债市有价格和波动溢出效应;债市和汇市收益率序列总体呈现负相关,相关性较弱,样本期内两市场动态相关系数具有显著的时变性。
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
史芳芳 任小勋
２０１４年３月汇改以来，人民币汇率和国内股票市场联动性明显增强。基于ＶＡＲ－ＧＡＲＣＨＢＥＫＫ扩展模型实证研究了２０１４年３月１８日到２０１６年１月１５日期间人民币汇率和股指收益率间的关系。研究结果表明，汇率对股市不仅存在显著的均值溢出效应——即前期汇率的贬值会给股市带来收益率均值下行的压力，而且还存在汇率向股市的单向波动溢出效应。
[期刊] 商业经济研究
[作者]
张东祥 裴沙莎 刘英顺
本文采用2002-2012年中美股债市场指数的日频收益率数据,基于美国次贷危机前、中、后三个时期,分别运用非线性Granger模型和LM-GARCH模型对中美股债市场间跨国、跨市场的均值溢出效应和波动溢出效应进行实证检验。结论表明不同市场间在不同时期受到的均值/波动溢出效应各不相同,市场间均值溢出效应在危机时期表现得更显著,波动溢出效应则没有表现出这个特点。以期对监管层金融市场调控和股债市场资产配置有一定的参考价值。
[期刊] 中国软科学
[作者]
姚凤阁 宋春梅
在经济全球化和金融自由化趋势不断深化的背景下,研究房地产股市之间的溢出效应具有重要的理论与现实意义。采用2007年8月1日至2009年12月31日香港、上海、深圳房地产行业股票价格指数的日交易数据,运用Granger因果检验和三变量VAR-GARCH-BEKK模型,分别研究三地房地产股票市场之间的收益溢出效应和波动的溢出效应。研究表明,金融危机发生前后,港沪深房地产股票市场之间均存在收益溢出效应、波动溢出效应,而且沪深两市房地产股票市场波动溢出效应更显著。由于受金融危机的冲击,港沪深房地产股票市场收益溢出效应较金融危机发生之前更加剧烈。但是,三者之间的波动溢出效应并没有受金融危机影响而发生明显的改变。
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
高猛 郭沛
本文利用2002-2006年和2007-2012年两个样本区间的数据,运用VAR-BEKK-GARCH模型分析了中国、美国、英国、日本和香港之间的波动溢出效应,并以此分析了国内外股市联动关系。本文研究发现,次贷危机后,我国与国际股票市场的联动性得到了加强。本文研究结论既有助于我们了解外部市场的波动对我国股市的传递路径,又有助于我们根据国外冲击预测我国股市的走势。
[期刊] 数量经济技术经济研究
[作者]
李成 马文涛 王彬
汇率改革以来,政府实施了一系列金融市场改革,促使金融市场一体化程度显著提高,增强了金融市场间联系。本文采用四元VAR(6)-GARCH(1,1)-BEKK模型分析了我国主要金融市场(股票市场、债券市场、外汇市场以及货币市场)的溢出关系。研究发现,上述市场有很强的波动集聚性和持续性,大多数金融市场间存在显著的双向均值溢出,所有市场间均存在显著的双向波动溢出,还发现市场间溢出可能主要来自于市场传染效应。据此,本文认为政府应该采取合理有效的监管框架,监控金融市场参与者的资本金状况,防止金融市场大幅波动,降低风险累积程度,并在执行货币政策时,兼顾金融市场价格变化对货币政策执行效力的影响。
[期刊] 中国软科学
[作者]
谭小芬 张峻晓 郑辛如
大宗商品的金融化改变了其传统定价机制,不从市场间和市场内产品间全面地研究大宗商品价格的溢出效应就很难抓住商品价格溢出效应的本质特征。基于原油、天然气、黄金、银、铜、铝、小麦和玉米8种代表性商品,以及股票指数、债券指数、美元外汇、美国10年期国债收益率4类金融资产的价格数据,本文通过建立非对角的BEKK-GARCH和Diebold构造的基于VAR模型的溢出指数方法,从收益率和波动率两个视角研究了商品市场与金融市场之间的双向溢出关系。结果发现:(1)国际大宗商品市场与金融市场之间存在双向溢出效应;(2)收益溢出与波动溢出的特征与变化趋势有很大不同,这些差别与全球性危机和商品市场状况相关。基于研究结论,本文认为应从商品金融化的视角调控监管商品价格。
[期刊] 浙江金融
[作者]
李纳
随着我国经济和金融业的不断发展，各金融市场的自身波动性越来越大，且相互之间有价格和波动溢出趋势。本文对股市、债市、汇市三个金融市场的价格和波动溢出现状进行介绍，并利用三元ＶＡＲ－ＢＥＫＫ－ＧＡＲＣＨ模型、三元滞后回归模型等实证分析了三个市场间短期、长期及特殊＂节点＂下的价格和波动溢出效应，并在得出研究结论的基础上给出有针对性的政策建议。
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
吴静杰 陈锋 高展军
本文运用BEKK-GARCH模型,实证分析了2009年11月到2012年10月天然橡胶现货与期货市场间收益率的动态关系。结果显示:样本期天然橡胶现货市场和期货市场收益率间存在双向波动溢出效应,并且呈现非对称性。最后,本文基于分析结果提出相关建议。
[期刊] 中央财经大学学报
[作者]
张金林 贺根庆 王伟
运用由协整、Granger检验及VEC-GARCH(1,1)-BEKK模型构成的递进式计量分析框架,分析了中国金融市场间的风险溢出效应,发现市场间存在长期均衡关系和短期互动关系。多数市场间存在显著的价格溢出和波动溢出效应。但中国金融市场的发展是不均衡的,股票市场占据主动位置,货币市场没有发挥好货币政策的传导功能,价格连动体系还有待发展完善。当前应构筑金融市场间有效的协调互动机制,着力于金融市场的协调发展,推动货币市场的市场化建设,实施有效的预警机制和宏观审慎监管,确保中国金融体系安全。
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
李景初
碳市场日益完善与成熟，与股票市场的联动性逐渐增强。为了探寻国内碳市场与股票市场间的价格溢出效应，基于VAR模型分析国内碳市场与股票市场间存在的格兰杰因果关系，并建立BEKK-GARCH模型进行深入分析。结果表明：湖北和深圳碳市场收益率是股票市场收益率的Granger原因；国内碳市场与股票市场间价格溢出存在显著的单向波动溢出效应；深圳碳市场和湖北碳市场碳排放权价格与沪深300指数不存在双向波动溢出效应，且湖北碳市场碳排放权价格与主要股票指数的单向波动溢出效应更加明显。基于此，应加快碳市场建设，扩大交易主体范围；发展碳排放权期货交易市场，完善碳交易价格发现功能；预防碳交易风险，适时推进碳衍生品创新发展。
[期刊] 农业技术经济
[作者]
白宇航 张立中
奶业产业链是乳制品价格形成的基础,从产业链着手有助于发现乳制品价格溢出效应的本质特征。本文选取牛奶、酸奶、婴幼儿奶粉、老年奶粉作为乳制品的代表,基于2010年5月至2018年5月乳制品产业链月度价格数据,使用VAR-BEKK-GARCH(1,1)模型分析乳制品产业链各环节间的价格溢出效应。研究发现:婴幼儿奶粉产业链上、中、下游价格间存在显著的单向均值溢出效应,而牛奶、酸奶、老年奶粉产业链的中游对上游、下游对中游价格存在显著的单向均值溢出效应;牛奶、酸奶、婴幼儿奶粉、老年奶粉产业链各环节价格在自身和彼此间具有显著双向波动溢出效应,但从显著性水平来看,牛奶产业链和婴幼儿奶粉产业链各环节间的双向波动溢出效应最为明显。
[期刊] 南方金融
[作者]
肖云湘 李星野
本文引入小波多分辨分析方法,并利用VAR–MGARCH–BEKK模型来分析外汇市场与股票市场在不同周期上的溢出效应。实证结果表明:随着交易周期的增长,股票市场对外汇市场的溢出效应强于外汇市场对股票市场的溢出效应。金融监管当局要注意股票市场对外汇市场的信息传递,适时地切断风险传播渠道,有效地防范和化解金融风险在金融市场间的传递。
关键词：
资本市场 溢出效应 多分辨分析
[期刊] 金融理论与实践
[作者]
肖芝露 尹玉良
根据2015年8月12日—2018年3月30日的人民币兑美元汇率收益率、上证指数收益率以及企债指数收益率日数据对我国汇市、股市以及债市的波动溢出效应进行详细研究。研究发现:汇市收益率和股市收益率都具有较强的ARCH、GARCH效应,即方差时变性和波动持久性,但债市收益率ARCH效应并不显著;汇市的前期异常冲击对股市的条件波动影响显著;股市和债市相互间有较强的波动溢出效应,且债市对股市的波动溢出效应强于股市对债市的波动溢出效应;债市和汇市之间并无显著的波动溢出效应。基于此结论,提出以下建议:监控国际资本流动;注重汇市预期引导,完善汇率形成机制;提高参与者风险预判能力,改善信息沟通机制;协调金融监管和跨市场监管。
[期刊] 财贸经济
[作者]
李秋萍 李长健 肖小勇
农业产业链是农产品价格形成的基础,不从产业链视角研究农产品价格溢出效应就很难抓住农产品价格溢出的本质特征。基于我国大豆、小麦、粳稻和籼稻产业链各环节价格数据,本文运用VAR-BEKK-GARCH(1,1)模型研究了农业产业链各环节价格间的溢出效应,得到如下研究结论:(1)大豆产业链上、中、下游价格间存在着显著的双向均值溢出效应,小麦、粳稻和籼稻产业链的上、下游价格对中游价格存在着显著的单向均值溢出效应;(2)农业产业链各环节价格间存在着显著的双向波动溢出效应。基于研究结论,本文认为应从产业链视角完善现有农产品价格调控体系。
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
推荐搜索
国内外原料奶市场价格溢出效应研究——基于滚动协整与BEKK-GARCH模型
国际油价与人民币汇率的非对称溢出效应研究——基于VEC-BEKK-GARCH模型
国内外股市波动溢出效应——基于多元GARCH模型的实证研究
中国股市和债市波动的溢出效应——基于交易所和银行间市场的实证研究
美国国债利率对中国债市宏观基本面冲击及两国利率联动时变效应研究——基于GVAR和TVP-VAR模型的实证分析
中美粮食期货的价格关联及波动溢出效应——基于多元T分布下VAR-BEKK-MGARCH模型的实证分析
中美股市杠杆效应与波动溢出效应——基于GARCH模型的实证分析
我国证券投资基金与股市和债市的波动相关性——基于BEKK模型和失败检验法的研究
基于MGARCH-BEKK模型的石油市场波动溢出效应研究
