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[期刊] 南方金融  [作者] 周双才  
2015年10月,我国放开商业银行、村镇银行等金融机构存款利率上限,标志着利率市场化迈出了关键一步。在此背景下,银行业面临的风险日益复杂。本文运用国内64家商业银行2010-2014年的平衡面板数据,对存款利率市场化背景下银行业风险变化态势进行实证分析。结果表明:在存款利率市场化背景下,商业银行总资产收益率的波动性风险、破产风险上升,而信贷资产风险趋于下降;较高的经营效率和较低的存贷比有助于商业银行抵御存款利率市场化的冲击。分机构类型来看,国有控股商业银行、全国性股份制商业银行面临的冲击低于城市商业银行,而农村商业银行面临的挑战最大。
[期刊] 金融经济学研究  [作者] 李成  杨礼  高智贤  
首先建立理论模型剖析中国利率市场化进程对商业银行风险承担的影响机理,进而构建利率市场化指数,并基于FGLS方法分析中国16家商业银行1996~2014年的财务数据。研究发现,利率市场化前中期,商业银行的风险承担显著降低,且其对存贷利率市场化最为敏感;小型商业银行具有更强的风险偏好。因此,伴随利率市场化的深入,政府应把握好存款利率放开的节奏,严密监控商业银行的风险承担行为,确保经济金融系统的平稳运行。
[期刊] 现代财经(天津财经大学学报)  [作者] 林德发  汪宜香  
随着我国利率市场化改革步伐的加快、外资银行的涌入及互联网金融的异军突起,金融市场的竞争不断加剧,商业银行面临着前所未有的竞争压力,关于银行业竞争是否导致商业银行过度风险承担的担忧也逐渐增多。本文选取15家商业银行2008-2016年的面板数据,在合理确定商业银行过度风险承担衡量标准的基础上,实证检验了银行业竞争对商业银行过度风险承担的影响。研究发现,我国银行业竞争与商业银行过度风险承担之间不是简单的线型关系,而是正"U"型关系,当银行业竞争达到或超过临界值时,就会导致商业银行过度风险承担行为的发生。银行业竞争不仅对商业银行过度风险承担的顺周期性具有促进作用,而且在其影响过程中还表现出异质性特征。
[期刊] 财会月刊  [作者] 杨雪萍  
本文以2007~2013年共计54家中资银行的数据为研究样本,来研究银行资产规模对盈余管理的影响以及资产规模在盈余管理影响银行风险承担过程中的作用。实证研究结果表明:银行资产规模与银行盈余管理程度负相关;银行盈余管理会提高银行风险承担水平,且相比城市商业银行,全国性商业银行的盈余管理对银行风险承担的正向影响要小,全国性商业银行更能约束其盈余管理行为对银行风险承担的正向影响。根据结论得到的政策启示在于:为防范金融风险集聚,可以通过实施严格管制以充分发挥管制抑制银行内部人控制的作用或深化金融自由化道路以市场约束力推动商业银行经营者规范自身行为,从而降低银行盈余管理程度,提高金融会计信息质量。
[期刊] 经济管理  [作者] 宋光辉  钱崇秀  许林  
在我国经济增速下滑、利率市场化与民营银行等金融改革推行的宏观环境下,商业银行风险承担能力及其影响因素是值得研究的重要课题。本文采用Z-score破产风险模型刻画我国16家上市商业银行的风险承担能力,选择五项安全性指标、两项流动性指标、六项盈利性指标,考察商业银行"三性"对其风险承担能力的影响。通过构建60组非平衡面板数据回归模型进行实证检验,结果显示,我国16家上市商业银行的风险承担能力普遍较强,这与我国商业银行的国有资本控股或参股背景有很大关系,但不同商业银行承受风险的能力存在较大差别。总体来说,国有商业银行的风险承担能力最强,股份制商业银行次之,城市商业银行的风险承担能力最弱。另外,资本充...
[期刊] 南方金融  [作者] 王伟涛  董雅洁  
收入多元化是近年来我国商业银行业务发展的重要趋势。本文以我国45家银行为样本,运用动态面板数据模型,研究收入多元化对商业银行盈利水平和风险承担的影响。结果表明:收入多元化不能显著提高商业银行的整体盈利水平,非利息业务盈利与利息业务盈利存在一定的替代关系;收入多元化不能显著降低商业银行的风险承担;收入多元化对不同类型商业银行的影响存在明显的异质性。因此,商业银行实施收入多元化战略,应综合考虑自身因素,选择最有利的发展路径,将非利息业务发展控制在合理边界内,提高风险管控水平,确保稳定经营和持续发展。
[期刊] 财经科学  [作者] 李仲林  
在国内利率市场化渐行渐近的背景下,本文基于2007—2013年国内88家商业银行数据,运用双边随机前沿模型,分析商业银行风险承担。实证结果显示:样本期间内国内商业银行总体风险承担水平低于最优风险承担水平;随着利率市场化的推进,国内商业银行总体风险承担呈下降趋势,其中,大型商业银行下降的最为明显,而股份制银行和区域性银行却呈上升趋势。
[期刊] 金融发展研究  [作者] 黎梦瑶  廉永辉  
本文在我国利率市场化逐步深化的背景下系统考察了利率市场化对商业银行净息差的影响。在构造连续的利率市场化指数的基础上,对2007—2017年38家商业银行非平衡面板数据建立固定效应回归模型,实证结果表明:(1)利率市场化对商业银行净息差具有倒U形影响;(2)利率市场化对净息差的倒U形影响显著存在于股份制、城市及农村商业银行组,但在国有银行组中不显著;(3)价格效应是利率市场化对净息差产生影响的主要机制。本文研究有助于明确利率市场化的经济后果,对我国商业银行在利率市场化背景下实现转型发展具有一定的启示意义。
[期刊] 经济管理  [作者] 李成  刘生福  
随着我国利率市场化改革步伐的加快,银行业面临的竞争无疑更加激烈,关于商业银行是否会因此过度承担风险的担忧也逐渐增多。本文基于我国49家商业银行1997—2013年的面板数据实证检验了利率市场化与银行风险承担之间的关系。研究发现,在我国利率市场化改革推进的过程中,商业银行风险承担非但没有加剧,反而呈现出下降趋势。结合我国银行业产权属性和转型经济时期的特殊体制背景,本文进一步从政治经济学视角对实证分析结果提出三种可能的解释:公有制占主体的产权属性是商业银行体系保持稳健的最重要原因;渐进式改革思路给商业银行足够的缓冲时间适应利率市场化;商业银行的风险也可能以特殊的方式被暂时隐藏或转嫁。
[期刊] 税务与经济  [作者] 孙英隽  杨波  
2015年5月1日,作为利率市场化最重要的一环,我国的存款保险制度已正式实施,因此研究利率市场化进程中银行各特征变量对商业银行风险承担的影响就显得尤为重要。通过对16家上市商业银行2007~2014年的数据进行分析,得出利率市场化的稳步推进将会减少商业银行的风险承担,商业银行不良贷款率的提高会显著地加大商业银行的风险,我国GDP增长率和M2的增加会显著地加大商业银行经营的风险。在利率市场化的进程中,应该充分发挥市场在资源配置方面的决定性作用,同时政府应加大对金融行业的监管力度;银行业应积极进行金融创新,降低不良贷款率,提高经营的风险意识。
[期刊] 金融发展研究  [作者] 汪超  蒋天使  
本文以我国2007—2016年16家上市银行为分析对象,把高管所拥有的社会资本划分为政治资本、金融资本以及其他社会资本三类,研究了其对银行风险承担的影响。研究结果表明,在考虑多个影响因素的情况下,三类社会资本对银行风险均呈现较为显著的负效应。引入银行绩效和治理水平两个因素后分析发现,在银行绩效的影响下,政治资本和其他社会资本会增加银行风险。在治理水平的作用下,银行高管的社会资本则更多体现为风险抑制作用。
[期刊] 金融发展研究  [作者] 汪超  蒋天使  
本文以我国2007—2016年16家上市银行为分析对象,把高管所拥有的社会资本划分为政治资本、金融资本以及其他社会资本三类,研究了其对银行风险承担的影响。研究结果表明,在考虑多个影响因素的情况下,三类社会资本对银行风险均呈现较为显著的负效应。引入银行绩效和治理水平两个因素后分析发现,在银行绩效的影响下,政治资本和其他社会资本会增加银行风险。在治理水平的作用下,银行高管的社会资本则更多体现为风险抑制作用。
[期刊] 武汉金融  [作者] 刘伟  刘卫镇  戴冰清  吕婷  
以商业银行为主体的间接融资仍是目前中国融资的主要形式,商业银行贷款结构不仅反映了信贷资产质量,还反映了金融市场的风险配置状况。数字金融的发展改变了商业银行信贷结构,影响了其风险承担。本文利用181家中国商业银行2011—2020年财务数据,分析数字金融对商业银行贷款结构的影响,以及数字金融与贷款结构的交互作用对商业银行风险承担的影响。实证表明,数字金融的发展从整体上促进了商业银行个人贷款业务,但对不同类型银行表现出异质性:数字金融对国有大型商业银行的个人贷款和信用贷款均有促进作用,但仅提高了股份制商业银行的个人贷款比例;而对城市商业银行而言,则促进了其个人贷款和短期贷款。数字金融具有放大银行风险承担的功能。随着数字金融的发展,个人贷款的升高会加大商业银行风险承担,而短期贷款的升高会减少商业银行风险承担。数字金融的发展能够促进银行业竞争,提升银行风险水平,但是银行业竞争减弱能够缓解数字金融对银行风险承担加重的影响。本文丰富了数字金融、贷款结构与商业银行风险承担的认识,为银行风险管理和监管政策制定提供了一定的参考。
[期刊] 南方经济  [作者] 谭鹏万  
以33家商业银行1997-2004年的数据为研究对象,以赫芬达尔指数作为衡量市场结构指标,本文对中国银行业市场结构与银行绩效关系进行了研究。研究结果表明,市场集中度降低对四大国有商业银行盈利能力没有产生显著性影响,但削弱了其他股份制商业银行和城市商业银行的盈利能力。市场集中度与所有银行净利息边际存在显著的负相关关系,不能跨地域经营的城市商业银行净利息边际显著低于其他商业银行,因此应该适度放开城市商业银行经营的地域限制,并防止过度竞争。
[期刊] 价格理论与实践  [作者] 张伟  蒋敏  
利率市场化改革是我国金融改革的核心内容之一。利率市场化有利于发挥商业银行市场主体作用和优化金融资源配置,但也对其盈利能力和风险管理能力带来了挑战。本文基于我国8家上市中小股份制商业银行2007-2014年的面板数据,从存贷利差收窄的角度,研究利率市场化对中小股份制商业银行盈利和风险的影响。分析结果表明:存贷利差收窄导致样本银行盈利能力减小、不良贷款率即信用风险提高。但是,银行对信贷资产谨慎定价、业务和收入多元化等可以降低破产风险。资本充足率、成本费用、资产规模、非利息收入、宏观经济增长也对银行的盈利和风险产生一定的影响。据此提出了中小股份制商业银行应对利率市场化的建议。
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