- 年份
- 2024(9944)
- 2023(14189)
- 2022(12358)
- 2021(11447)
- 2020(9662)
- 2019(22273)
- 2018(21964)
- 2017(42946)
- 2016(22921)
- 2015(25849)
- 2014(25598)
- 2013(25058)
- 2012(22877)
- 2011(20275)
- 2010(19748)
- 2009(17765)
- 2008(16979)
- 2007(14469)
- 2006(12175)
- 2005(10108)
- 学科
- 济(93857)
- 经济(93761)
- 管理(69006)
- 业(66553)
- 企(55984)
- 企业(55984)
- 方法(50279)
- 数学(44783)
- 数学方法(44216)
- 农(23613)
- 财(23526)
- 中国(21843)
- 业经(20032)
- 技术(19179)
- 学(19055)
- 地方(17032)
- 贸(16741)
- 贸易(16736)
- 易(16238)
- 农业(16150)
- 务(15780)
- 财务(15707)
- 财务管理(15673)
- 理论(15229)
- 企业财务(14912)
- 环境(14641)
- 和(14036)
- 制(13824)
- 划(12614)
- 融(12117)
- 机构
- 大学(322415)
- 学院(320701)
- 管理(133892)
- 济(128083)
- 经济(125495)
- 理学(118135)
- 理学院(116952)
- 管理学(114866)
- 管理学院(114286)
- 研究(99537)
- 中国(72057)
- 京(66415)
- 科学(62162)
- 财(56214)
- 业大(49019)
- 农(48682)
- 所(47722)
- 财经(47137)
- 中心(46550)
- 研究所(43919)
- 江(43540)
- 经(43229)
- 北京(41035)
- 范(40610)
- 师范(40217)
- 经济学(38949)
- 农业(38333)
- 院(36808)
- 州(35700)
- 财经大学(35641)
- 基金
- 项目(233014)
- 科学(184318)
- 基金(171024)
- 研究(168992)
- 家(148651)
- 国家(147493)
- 科学基金(128469)
- 社会(107205)
- 社会科(101845)
- 社会科学(101819)
- 基金项目(91164)
- 省(90502)
- 自然(84839)
- 自然科(82916)
- 自然科学(82897)
- 自然科学基金(81411)
- 教育(78231)
- 划(76093)
- 资助(70978)
- 编号(68304)
- 成果(52885)
- 部(51783)
- 重点(51464)
- 创(49077)
- 发(48402)
- 课题(45832)
- 创新(45781)
- 科研(44961)
- 教育部(44885)
- 国家社会(44405)
- 期刊
- 济(125422)
- 经济(125422)
- 研究(87440)
- 中国(51964)
- 学报(49947)
- 管理(46717)
- 科学(46236)
- 农(42206)
- 财(41885)
- 大学(38388)
- 学学(36342)
- 教育(32882)
- 技术(31073)
- 农业(29984)
- 融(22523)
- 金融(22523)
- 财经(22325)
- 业经(20982)
- 经济研究(20565)
- 经(18889)
- 技术经济(17008)
- 科技(16524)
- 问题(16491)
- 图书(16252)
- 理论(16252)
- 业(15314)
- 统计(15281)
- 实践(15064)
- 践(15064)
- 版(14363)
共检索到436843条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 管理科学
[作者]
瞿慧
针对现有文献使用流行的技术交易规则检验市场有效性时存在的数据探测问题,提出基于遗传编程的技术交易规则,并将其用于中国股票市场有效性的检验。使用基本函数模块随机构建以树形结构表示的技术交易规则,采用遗传编程进行优化;采用可移动的训练窗-测试窗将研究数据划分为训练区间和测试区间,使用训练数据寻找最优技术交易规则,然后将其用于测试数据以检验优化结果的样本外性能。以2004年1月2日~2010年3月12日期间共计1 503个交易日的上证50指数价格和成交量作为研究数据,研究结果表明,遗传编程优化得到的技术交易规则在考虑交易费用后,仍然能够较买入-持有策略获得统计显著的样本外超额收益,表明中国股票市场尚...
关键词：
技术交易 市场有效性 遗传编程 优化
[期刊] 统计与决策
[作者]
林颖
[期刊] 上海金融
[作者]
刘文文 沈骏
文章首先采用１分钟高频数据且对数据进行分段使用ＧＪＲ－ＧＲＡＣＨ－Ｍ模型分析上证５０、中证５００指数期货与现货市场之间的信息传递效应及两大股指期货上市之后对标的指数波动的影响；其次，模型中引入虚拟变量，并考虑加法和乘法效应进行对比研究，同时模型中采用事件分析法考虑滞后项及周末效应对标的指数的影响；最后，采用三元ＧＡＲＣＨ－ＢＥＫＫ模型对三大指数期货之间的波动溢出效应进行研究，进一步分析指数期货之司的信息传递效应。结果表明中证５００指数期货推出确实增加了市场波动，但是影响十分微小。新推出两大指数期货已经具备一定的价格发现功能，中证５００指数期货对信息反应速度较其它两个市场较为迅速。
关键词：
股指期货 波动溢出 价格发现:非对称效应
[期刊] 武汉金融
[作者]
刘文文 周远慧 郭宗梦
本文采用有偏项的VECM-CCC-GARCH等模型来分析投资者情绪对上证50指数期货和现货市场之间动态波动溢出效应的影响。分析发现,首先,投资者情绪高涨时期,指数现货市场交易量增加显著强于指数期货市场。其次,较高的投资者情绪对现货市场波动的影响要强于对股指期货市场波动的影响。最后,投资情绪高涨时期,期货和现货市场之间波动溢出效应显著增强,且现货向期货市场波动溢出效应显著增强。
关键词：
投资者情绪 噪音交易者 波动溢出效应
[期刊] 管理现代化
[作者]
牟晖 袁胜轩
选取中证500指数和上证50指数的日度与5分钟高频数据,运用GARCH模型对以股指期货上市(2015年4月16日)为原点的前后3个月、6个月和1年期,以及剔除现货市场异常波动,即股指期货交易量巨大期和对称期的对数收益率序列进行回归,得出以下结论:(1)股指期货对于现货市场波动的影响极其微弱;(2)股指期货不是造成我国现货市场异常波动的主推因素。就此提出正视巧合事件,稳步推进股指期货发展的政策建议。
[期刊] 经济经纬
[作者]
朱卫 何凌云 陈甜甜 史国庆
本文以我国上证50指数在2005年～2011年调样的样本数据为样本,运用事件分析法分析了指数调样对标的股票流动性及股东财富效应的影响。结果表明:我国上证50指数存在着指数调样效应,但指数调样对股票流动性的影响要显著强于对股东财富效应的影响;并且调进指数上市公司的流动性要强于调出指数的上市公司。同时公司规模、偿债能力、盈利能力以及成长能力等因素对股票流动性及股东财富的短期效应影响并不大,但成长能力强的公司在调样作用下其股票的流动性也得到加强。
[期刊] 经济科学
[作者]
朱南军 刘笑黎
本文将消极投资策略分为指数化投资策略和买入并持有投资策略,并通过实证验证对这两种投资策略进行比较,进而判断我国资本市场是否存在增长率陷阱。增长率陷阱是指受股票价格和红利再投资收益率的影响,长期中高速增长的新兴行业股票给投资者带来的收益率低于增速较低的传统行业,进而导致买入并持有投资策略优于指数化投资策略的一种现象。本文基于上证50指数,构造上证50指数投资组合(即指数化投资策略)和完全派生投资组合(即买入并持有投资策略),对我国股票市场上是否存在增长率陷阱进行实证研究,得出以下结论:我国不存在增长率陷阱现象,相反上证50指数投资组合的年投资收益率(几何)高于完全派生投资组合,所以指数化投资策略...
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
李飞 许朵
随着上证50ETF期权及上证50股指期货的陆续推出,上证50指数已成为我国首个现货、期货和期权交易市场相对完善的股指。本文应用中国市场的数据,通过使用偏t分布的GARCH-时变Copula-Co Va R模型对期货、期权与现货市场间的极端风险溢出效应进行定量测度。实证结果显示:期权、期货与现货市场中任何两个市场间都存在显著的双向风险溢出效应,且期权市场对其他两个市场关联影响最大,是最大的风险源头,体现了风险传递上的多层次性。进一步将总体样本进行细分,发现在最严限令松绑后,各市场间的风险溢出程度有所降低,说明适当放宽交易限制,可以使衍生品市场发挥对冲风险、价格发现、信息传递等作用,有利于稳定现货市场。最后,基于实证结论提出监管者要构建实时监控体系;投资者需充分了解期权、期货和现货之间的信息传递关系等建议。
[期刊] 商业研究
[作者]
梁福涛
研究国内非综合指数即成份指数(上证50指数)的收益率特征及其波动性,可以估计得出对指数风险收益具有较好预测作用的自回归———GARCH(1,1)-M模型,并实证分析指数收益的风险特性、稳定性、波动性等特征,这对当前探讨上证50指数相关指数衍生品推出及其投资分析均具有重要意义。
[期刊] 商业研究
[作者]
余臻 许桐桐 彭珂
目前,上证50是我国唯一同时拥有期货、ETF、期权等衍生品的指数。本文采用Granger因果检验和协整检验,分析上证50指数、上证50股指期货、上证50ETF、上证50ETF期权价格序列之间的引导关系和长期均衡状况,并运用广义脉冲响应函数分析各个市场的冲击响应速度和强度;通过滞后项的显著性分析4个市场价格序列的领先滞后关系,采用四维IS模型测度各个市场的价格发现信息份额。结果发现:4个市场间的价格相互引导且存在长期均衡,期货市场在价格领先滞后关系中引领其他市场5分钟以上;期货市场的信息份额为47. 76%,指数市场的信息份额为23. 05%,ETF市场的信息份额为15. 37%,期权市场的信息份额为13. 82%。上述研究结果表明期权、期货和ETF的市场功能在市场价格发现过程中起到重要作用,期货在同标的衍生品市场中的价格发现能力最强,在价格发现过程中起主导作用;上证50ETF期权在价格领先滞后关系中落后于其他同标的市场,且在价格发现中所占的信息份额最小,虽然具有一定的价格发现功能,但在价格发现过程中没有起到主导作用;作为追踪上证50指数的基金,ETF在价格领先滞后关系中落后于指数,且在价格发现中所占的信息份额也小于指数。因此,衍生品市场的活跃有利于提升其市场价格的发现能力。
[期刊] 价格理论与实践
[作者]
胡光耀 樊明太
资本管理对于防范金融风险、增强金融服务实体经济的能力具有重要意义。本文在资管新规背景下,基于Black-Litterman模型建立了一个应用于上证50的指数增强策略,通过策略回测可以发现:不论考虑再平衡时的交易成本与否,将分析师一致目标价作为BL模型的输入观点,长期均可以在相对稳定的条件下为指数增强策略提供超额收益,并改善诸如夏普比率和信息比率等在内的风险收益参数。该方法适用范围广,经简单修改便可以推广至多资产组合和大类资产配置,可帮助资产管理机构在符合资管新规要求且风险可控的前提下,迅速拓宽其资产管理的多样性。
[期刊] 财经理论与实践
[作者]
张宗强 伍海华
证券市场的羊群行为现象一直是证券市场研究的一个重要课题 ,在用LSV法、PCM法、CH法和CSAD法等对羊群行为的实证研究的基础上 ,运用CSAD法对上证 180指数的样本股票进行的实证检验表明 ,在样本期间 (2 0 0 2年 7月 1日至 2 0 0 3年 12月 31日 )内 ,上证 180指数股票呈现明显的羊群行为特征
关键词：
羊群行为 上证180股票 实证研究
[期刊] 财经问题研究
[作者]
赵进文 王倩
本文旨在运用GARCH族模型对即将作为股指期货标的物——上证300指数进行间接实证建模研究。本文使用上证180指数研究上证300指数具有可行性。分析结果表明:上海股市股价波动确实存在显著的GARCH效应和冲击持久效应,并存在较弱的杠杆效应;收益率条件方差序列是平稳的,模型具有可预测性,GARCH-M(1,1)模型可以很好地拟合与预测上证180指数。该仿真模型可以较好地实现点对点的长期高精度预测,克服了传统预测模型只能进行短期预测的缺陷。这不仅对于投资者规避风险,开拓利润空间,而且对于我国资本市场的稳健发展,都具有重要的理论与实践指导意义。
[期刊] 数量经济技术经济研究
[作者]
王志刚 曾勇 李平
本文对我国股票市场技术交易规则预测能力进行了实证检验,发现移动平均规则所产生的买入区间收益率更大而波动率却更小,卖出区间的收益率为负而波动率却更大。运用自举(Bootstrap)方法检验发现,四种常用的收益率线性模型均不能解释买卖出区间收益率与波动率所表现出的非对称现象,尤其无法解释卖出区间收益率为负的现象。为此,本文通过人工神经网络方法,将条件异方差结构引入到现有的收益率非线性模型,发现该模型能更好地解释买卖出区间收益率与波动率模式,表明收益率动态过程中存在非线性特征。
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
