- 年份
- 2024(4437)
- 2023(6560)
- 2022(5729)
- 2021(5464)
- 2020(4866)
- 2019(11447)
- 2018(11272)
- 2017(22553)
- 2016(11904)
- 2015(13132)
- 2014(12586)
- 2013(12356)
- 2012(11020)
- 2011(9588)
- 2010(10067)
- 2009(9428)
- 2008(9778)
- 2007(8540)
- 2006(7414)
- 2005(6732)
- 学科
- 济(48934)
- 经济(48886)
- 管理(40242)
- 业(39421)
- 企(36530)
- 企业(36530)
- 方法(27335)
- 数学(25038)
- 数学方法(24506)
- 财(21244)
- 务(16931)
- 财务(16893)
- 财务管理(16857)
- 企业财务(16261)
- 中国(10091)
- 农(9305)
- 制(9138)
- 业经(8941)
- 理论(8377)
- 学(7797)
- 贸(7364)
- 贸易(7357)
- 易(7168)
- 银(7045)
- 银行(7038)
- 融(6769)
- 金融(6769)
- 体(6550)
- 地方(6491)
- 行(6384)
- 机构
- 学院(159409)
- 大学(158914)
- 济(65217)
- 管理(64330)
- 经济(63958)
- 理学(55521)
- 理学院(55025)
- 管理学(53682)
- 管理学院(53388)
- 研究(47807)
- 中国(39457)
- 财(35596)
- 京(32914)
- 科学(27492)
- 财经(27300)
- 经(24839)
- 所(23800)
- 江(23498)
- 中心(22347)
- 农(21882)
- 业大(21265)
- 北京(21070)
- 研究所(20915)
- 财经大学(20528)
- 经济学(19860)
- 州(18845)
- 经济学院(17891)
- 商学(17862)
- 商学院(17710)
- 范(17535)
- 基金
- 项目(102959)
- 科学(81665)
- 基金(76354)
- 研究(73789)
- 家(66058)
- 国家(65585)
- 科学基金(57762)
- 社会(46700)
- 社会科(44565)
- 社会科学(44549)
- 省(39799)
- 基金项目(39190)
- 自然(38949)
- 自然科(38130)
- 自然科学(38121)
- 自然科学基金(37456)
- 教育(35565)
- 资助(33777)
- 划(33243)
- 编号(29863)
- 成果(23901)
- 重点(22980)
- 部(22968)
- 创(21604)
- 教育部(20297)
- 创新(20150)
- 发(20055)
- 课题(20016)
- 科研(19954)
- 大学(19924)
共检索到238492条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 中国软科学
[作者]
张志强
资本资产定价旨在探讨各种资本的合理价格,即各种资本资产的合理收益率或贴现率,它是各种财务和金融决策的基本依据。由于种种原因,资本资产定价问题在理论上还没有解决,表现为没有合理而有效的方法或模型可以充分考虑风险确定各种资本资产的贴现率。本文从投融资决策的需要出发,分别对债权、股权和总资本的适用贴现率进行了探讨,推导出逻辑贯通的三种贴现率的封闭解模型。这些模型的推导都有两种方法相互印证,具有过程的严谨性和结论的唯一性,从而在理论上彻底解决了贴现率确定的难题。
[期刊] 财贸经济
[作者]
张屹山 董直庆 王林辉
本文在Nash讨价还价模型的基础上,以企业要素所有者博弈入手,以资源和经济权力禀赋为视角,重新演绎了非对等资源禀赋和权力结构下的股权定价模型。指出,股权价值取决于股东的资源和权力禀赋结构。即股东资源价值越大,则控制权越大、剩余分配越多,该股东实际股权价值越高;股东间资源禀赋越不对等,控制权结构越不平衡,企业利益侵占越严重,弱势股东的实际股权价值越低;在现实经济中,股票并非天然体现"同股同权,同股同价"特性。
关键词：
股权价值 经济权力 剩余分配
[期刊] 资源科学
[作者]
王雅丽 陈新军 李纲
渔业资源是一种可再生资源,其资源的可持续利用不仅与其种群大小有关,而且还与作业规模、单位作业的经济成本和贴现率等有关。传统生物经济模型通常忽视了贴现率对渔业资源配置的影响。本文根据1999年-2009年中、日、韩三国在东黄海捕捞的鲐鱼渔获量以及生产成本数据,结合贴现率和渔获价格等数据,构建基于贴现率的东黄海鲐鱼动态生物经济模型。结果表明,贴现率为10%～30%时,短期利益占长期利益的10%～20%,渔获价格在(2327～4654)元/t时,可保证鲐鱼渔获量低于最大可持续产量,从而有效地控制捕捞强度,确保鲐鱼资源的可持续利用。
关键词：
生物经济模型 贴现率 东黄海 鲐鱼
[期刊] 当代财经
[作者]
涂艳辉
本文在西方传统的股息贴现股息估价模型的基础上，引进净资产收益率这个变量，作为决定每股收益的一个替代变量，建立起一个依托于期初净资产、净资产收益率和股息发放率等三个变量的新型股票估价模型，并区分几种情况分别进行了讨论。
关键词：
净资产收益率,股票估价,股息贴现模型
[期刊] 财经问题研究
[作者]
张志强 俞明轩
贴现率是金融的核心概念和核心指标。然而,金融科学发展60年来并没有真正解决贴现率确定的问题。这是一个不可回避也是亟待解决的问题。本文从贴现率的基本概念出发,分析得出目前常用的贴现率确定方法,包括根据资本的机会成本和加权平均成本确定贴现率等,都缺乏理论合理性。进而,根据ZZ约当系数模型推导得出考虑全部风险的资本资产定价模型,即ZZ CAPM。从而,在理论上解决了贴现率确定的问题。
[期刊] 金融论坛
[作者]
汪办兴
中国人民银行规定商业银行实行基于再贴现率加点生成贴现利率的票据定价模式。在中国票据市场快速发展过程中,由于货币政策调整和利率市场化进程等因素,使得票据贴现利率波动频繁并逐步显现出基于再贴现利率基准定价模式的缺陷,主要包括贴现利率存在跌破再贴现利率的背离现象、贴现利率定价模式未体现票据市场化程度、再贴现利率的货币传导功能逐步弱化等。本文提出票据贴现利率采取基于Shibor加点差的定价模式具有资金成本依据和契合票据业务特点等方面的优势,并具有推进利率市场化、沟通不同金融市场联系和促进货币政策传导等作用。
[期刊] 中国货币市场
[作者]
郑葵方
该文以基于7天回购利率(FR007)的利率互换(IRS)为例,讨论在人民币IRS定价中的核心问题——贴现收益率曲线的选择。在对FR007的1年、3年和5年期IRS进行定价分析后发现:适宜采用国债到期收益率曲线进行单利贴现定价,由此计算的理论价格与实际价格走势基本一致且差距最小,而央票和政策性金融债收益率曲线贴现的理论价格线总是成为IRS的阻力线。
关键词：
利率互换 人民币衍生产品 资产定价
[期刊] 国际税收
[作者]
大连市税务学会课题组 谷兆春 高峻 苏玲 唐守信 王晓玲 郑佰强
近年来,随着全球贸易与投资的不断发展,集团内部同一控制下的关联股权转让行为频发,引发了对股权转让价格进行调整的问题。本文借鉴资产评估方法中的企业价值评估原理,介绍了基于收益法的股权转让价格评估模型,并通过典型案例对采用收益法评估关联股权转让价格的应用过程、参数选择等问题进行了具体说明。
关键词：
收益法 关联股权转让 评估模型 转让定价
[期刊] 财会通讯(理财版)
[作者]
尹宪国 李四海
期权作为一种金融衍生工具,其产生和发展为企业套期保值、防范价格风险提供了可选择的工具,丰富了金融市场交易内容。传统股利折现模型在股票定价过程中不能精确确定投资者的预期收
[期刊] 统计与决策
[作者]
张鸿雁 胡常乐 李学全
文章在基础股票价格服从几何分数布朗运动模型的假设下,从中国股权结构和回售价格的角度对认股权证进行定价,同时考虑稀释效应,利用经典的期权定价理论推导出一个新的欧式权证定价模型,并选择长电权证进行实证分析,计算结果显示新的定价模型比传统定价模型更为有效。
[期刊] 统计与决策
[作者]
蒋红华
用净现值指标对投资项目进行财务评价,需要事先确定基准贴现率。影响基准贴现率的因素主要有资金成本、最低希望收益率和截止收益率。企业应根据投资项目的性质、特点确定适当的贴现率,以客观地评价投资项目的可行性,避免投资失误和损失。
关键词：
投资 收益 基准贴现率
[期刊] 数量经济技术经济研究
[作者]
朱宝军 吴冲锋
关于资产价格的研究,大多是建立在完美市场的假设下。本文提出了一个不完美市场中的资产定价模型。从投资者的资金成本差异和信息不对称的角度出发,探讨了不确定状态下异质投资者对资产价格的影响,并从模型的讨论结果中得到了一些政策含义。
关键词：
资金成本 投资者 资产价格 波动
[期刊] 广东金融学院学报
[作者]
严武 吴恒煜 李冰 吕江林
利用KMV模型估算出各债务人的违约概率,并用Copula函数分别估算出债务人之间的违约相关系数,模拟出各债务人的违约时点,在此基础上对债务抵押债券各系列进行定价;进一步应用Gaussian Copula和Student-t Copula对中国金融市场上发行的信贷抵押债券08招元一期产品各系列价差进行实证研究,结果发现两种Copula方法在估计优先A1级系列与B级系列时出现低估现象,而在估计优先A2级时出现高估;但一般都在5个基点的可接受误差范围之内。这表明该方法可以应用于信贷资产支持证券的定价,并可对高收益级的到期收益率进行估计。
[期刊] 经济纵横
[作者]
穆放 宋旻洁 陈治津
债务抵押债券作为一种信用衍生产品,其定价的核心是通过估算各债务人的违约概率和违约相关性刻画相应的信用风险。我们利用国内市场公开信息,对债务抵押债券定价进行实证研究,以KMV模型和copula函数分别对各债务人的违约概率和违约相关性进行估测,并计算在不同样本和违约回复率下各投资层次的合理风险溢酬。通过对实证结果的分析,探讨相关模型的合理性及在我国市场应用的不足之处。
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
