- 年份
- 2024(8544)
- 2023(12770)
- 2022(10996)
- 2021(10692)
- 2020(8836)
- 2019(20833)
- 2018(20488)
- 2017(39492)
- 2016(21293)
- 2015(24154)
- 2014(24070)
- 2013(23922)
- 2012(21914)
- 2011(19883)
- 2010(19488)
- 2009(17940)
- 2008(17591)
- 2007(15187)
- 2006(13354)
- 2005(11956)
- 学科
- 济(88061)
- 经济(87965)
- 管理(63141)
- 业(59822)
- 企(50662)
- 企业(50662)
- 方法(42668)
- 数学(37424)
- 数学方法(37079)
- 中国(24354)
- 财(23246)
- 农(21226)
- 业经(18724)
- 学(18514)
- 贸(17818)
- 贸易(17806)
- 易(17368)
- 制(16541)
- 务(15958)
- 财务(15894)
- 财务管理(15873)
- 企业财务(15231)
- 地方(14441)
- 和(13888)
- 农业(13777)
- 理论(13641)
- 银(13586)
- 融(13560)
- 金融(13559)
- 银行(13539)
- 机构
- 大学(310440)
- 学院(304682)
- 济(127622)
- 经济(125166)
- 管理(124301)
- 理学(107464)
- 理学院(106337)
- 研究(105127)
- 管理学(104746)
- 管理学院(104190)
- 中国(80527)
- 京(66952)
- 科学(63109)
- 财(57640)
- 所(52449)
- 研究所(47875)
- 财经(47203)
- 中心(47003)
- 农(46182)
- 业大(43923)
- 经(43195)
- 北京(43106)
- 江(41244)
- 经济学(38939)
- 范(38483)
- 师范(38160)
- 院(37773)
- 农业(36316)
- 财经大学(35503)
- 经济学院(35141)
- 基金
- 项目(208880)
- 科学(164506)
- 基金(154511)
- 研究(152450)
- 家(134919)
- 国家(133897)
- 科学基金(114968)
- 社会(96685)
- 社会科(91725)
- 社会科学(91701)
- 基金项目(82011)
- 省(77059)
- 自然(75172)
- 自然科(73478)
- 自然科学(73460)
- 自然科学基金(72186)
- 教育(68676)
- 划(66196)
- 资助(64386)
- 编号(61165)
- 成果(49993)
- 部(47330)
- 重点(46024)
- 发(43312)
- 创(42982)
- 教育部(40855)
- 课题(40782)
- 国家社会(40393)
- 创新(40178)
- 科研(40009)
- 期刊
- 济(134548)
- 经济(134548)
- 研究(91895)
- 中国(54376)
- 学报(48726)
- 管理(45241)
- 科学(44672)
- 财(43861)
- 农(41070)
- 大学(36319)
- 学学(33898)
- 教育(29104)
- 农业(29058)
- 融(27663)
- 金融(27663)
- 技术(24247)
- 财经(23741)
- 经济研究(22372)
- 经(20175)
- 业经(19840)
- 图书(19309)
- 问题(17560)
- 理论(16922)
- 业(15906)
- 实践(15289)
- 践(15289)
- 贸(15267)
- 技术经济(14864)
- 世界(14141)
- 科技(14117)
共检索到445686条记录
发布时间倒序
- 发布时间倒序
- 相关度优先
文献计量分析
- 结果分析(前20)
- 结果分析(前50)
- 结果分析(前100)
- 结果分析(前200)
- 结果分析(前500)
[期刊] 投资研究
[作者]
沈红波 曹军 王雅莉
金融市场微观结构是当前金融研究中发展迅速的研究领域。随着电子撮合交易制度的发展,从限价指令簿的角度揭示金融资产的价格行为,对市场规则和交易机制的完善有重要的意义。本文选取2009年9月上证180指数所包含的180只个股的高频交易数据为研究对象,实证检验了限价指令簿的信息含量。研究发现限价指令簿是富含信息的,即使是最优买卖报价外的指令信息对于价格发现的贡献也高达53%。我们还实证研究了限价指令簿与股票未来短期回报之间的关系,得到限价指令簿信息能够帮助投资者预测股票未来短期回报和有助于提高投资者福利的结论。
[期刊] 财经研究
[作者]
廖士光
文章以上证50指数成分股为研究样本,从个股特有信息含量的视角探讨了股票定价效率。研究发现,基于个股特有信息含量的指数成分股定价效率呈现逐年下降态势;成分股公开的基本面因素在股票定价过程中的影响力较弱,非系统因素内化到个股定价中的信息含量较低,从而导致个股基于特有信息含量的定价效率偏低。
关键词：
定价效率 非系统风险 R2
[期刊] 经济科学
[作者]
戴洁
证券市场微观结构的研究是当前国际上金融研究中一个十分活跃的领域,并且随着电子撮合交易制度的发展,从委托单簿和委托单流特征出发的研究已经成为市场微观结构理论研究中的一个重要组成部分。本文试图对中国股票市场上的限价委托单簿进行研究,找出其内在的特征和规律性,并与国际上已有的研究成果进行比较,从限价委托单簿这一崭新的角度对中国股票市场进行研究,并藉以发现中国股票市场自身的发展规律。研究从总量、交易量大小的影响和日内模式三个方面进行,并进一步对深度、价差和斜率、价格的离散度三个问题进行了深入的探讨。
[期刊] 统计研究
[作者]
芮萌,孙彦丛,王清和
By using Granger Causal Model,the paper experimentally analyses the relationship between trade volume of shares and yields and fluctuation of yields in Chinese stock market.
关键词：
溢出 中国股票市场 交易量
[期刊] 财经问题研究
[作者]
甘露润 张淑慧
本文通过对2004—2010年6 346家有分析师预测数据的上市公司面板数据的研究,发现公司治理水平与分析师关注具有正相关关系;进一步研究发现,分析师关注水平的提高增加了分析师们预测的分歧,并导致投资者异质信念的增加。笔者认为,公司治理水平的提升增加了股票市场的信息含量。
关键词：
公司治理 分析师关注 异质预期 信息含量
[期刊] 武汉金融
[作者]
张传海 汪璐欹 彭哲
基于上证50指数成分股Level-2超高频数据,本文考察了限价指令簿不同部分信息对价格变化的影响。为此,本文建立包含了中间报价收益、交易方向以及买卖双方不同档位深度、坡度等刻画限价指令簿信息变量的向量自回归(VAR)模型。研究表明限价指令簿买卖双方以及不同档位的深度与坡度等信息变量对收益的影响存在非对称性。首先,限价指令簿买卖双方低档位与高档位的深度均包含关于未来价格变化的信息内涵,但反映的未来价格变动方向相反:卖方低(高)档位深度增加,未来价格有下跌(上涨)趋势;买方低(高)档位深度增加,未来价格有上涨(下跌)趋势。其次,限价指令簿买卖双方的坡度也包含关于未来价格变化的信息内涵:卖方坡度增加,未来价格有上涨趋势;买方坡度增加,未来价格有下跌趋势。最后,限价指令簿信息对中间报价收益具有长期累积效应,限价指令簿信息是导致价格变动的Granger原因。
[期刊] 统计与决策
[作者]
陈向东 蒋华安
本文采用上证180指数的周数据验证我国股票市场上成交量同股价之间的granger因果关系。结果表明,在我国股票市场上,成交量对股价在一定时间的时滞上有很强的解释作用,而股价对成交量几乎没什么解释作用。
[期刊] 山西财经大学学报
[作者]
韩京芳 王珍义
全流通市场中解禁的大股东已经成为我国股票市场最重要、最活跃的参与主体,由于大股东特殊的地位和身份,其交易行为对股票市场效率的影响一直都备受争议。基于此,本文从特质信息提供者的角度对大股东交易在影响股价信息含量中所起的作用进行了理论分析和实证检验,实证结果表明大股东交易确实可以提高股价信息含量,而稳健性检验进一步证实了股价信息含量的改变是由于大股东交易所致而不是噪声所致。
[期刊] 管理科学
[作者]
欧阳红兵 傅毅夫
限价指令簿的流动性提供能力是描述其信息效率的主要指标。以上证180指数成分股的高频交易数据为样本,采用离散度和交易成本两个指标描述限价指令簿的流动性提供能力,并分别在市场和个股水平上分析其影响因素。研究结果表明,当预期市场波动增加时,限价指令簿的离散度上升,深度下降,供给的流动性减少,导致未来更高的真实波动。也就是说,流动性可以充当传递波动信息的管道,使投资者对未来波动率的预期成为现实,并主导实际市场波动。过去的市场走向是影响流动性供给的另一个重要因素,特别是当市场下滑时,限价指令簿的流动性供给将显著减少。在个股水平上,波动率和收益主要影响流动性的系统部分。
关键词：
限价指令簿 流动性提供 波动率 市场收益
[期刊] 山西财经大学学报
[作者]
李双成 王春峰
可运用GARCH -M模型实证检验中国股票市场波动性与交易量之间的关系。我们将交易量分解为预期交易量和非预期交易量进行检验表明 ,非预期交易量对股市波动的解释能力要比预期交易量的解释能力更重要 ,即中国股票市场的短期波动 ,主要是由非预期交易量所隐含的新信息的冲击所产生的。
关键词：
波动性 交易量 信息流
[期刊] 世界经济
[作者]
周开国 李涛 柴俊
本文不同于传统的用报价价差的方法度量执行成本,而是采用有效价差及其分解成分更为准确地度量执行成本和反映交易对价格形成的影响。本文利用上海证券交易所提供的特有的订单数据和交易数据,将中国股票市场的投资者区分为三种不同的类型,即个人投资者和两类机构投资者,分别研究其指令执行成本并加以比较,结果发现,个人投资者与两类机构投资者具有显著不同的执行成本,个人投资者具有更小的有效价差,原因在于个人投资者的交易具有更小的价格影响,而且价格影响的差别远大于已实现价差的差别。另外,财富水平不同的投资者其执行成本也不同。本文的研究结果对我们理解中国市场上不同类型投资者的执行成本提供了依据。
关键词：
执行成本 有效价差 已实现价差 价格影响
[期刊] 工业技术经济
[作者]
郭文强 李雪灵
近来,我国股票市场的巨幅波动引起了大家对股票市场信息不对称问题的广泛关注。本文针对我国股票市场的信息不对称现象,提出了降低我国股票市场信息不对称程度的政策建议。
关键词：
信息不对称 逆向选择 道德风险
[期刊] 经济研究
[作者]
梁琪 李政 郝项超
在全球股市的框架内,本文采用有向无环图和溢出指数方法,基于多维信息溢出的视角,对1994—2013年间全球17个国家或地区的股票市场的联动以及中国股市的国际一体化及其风险传导进行了研究,测度了中国股市信息溢出的方向、水平和动态趋势。研究发现:一方面,无论是样本股市间的总体溢出还是中国股市的方向性溢出,收益率和波动率溢出的动态特征都存在显著差异,前者在样本期内具有显著的上升趋势,后者更多地受到金融危机等极端事件的影响;另一方面,中国股市的国际化在2005年后得到逐步提升,且具有显著的唯一性、阶段性、不对称性和区域性等特征。研究结论对政府政策制定以及跨国投资者决策具有现实意义。
[期刊] 财经理论与实践
[作者]
江州 谢赤 张振宇
使用标准的计量方法检验股票市场收益率是否存在月份效应及其表现形式。研究结果表明,中国股票市场存在收益率月份效应,其表现形式为在三、四月份表现出较高的收益率,在十二月份收益率较低。中国股市的个股也存在月份效应,其月份效应的表现形式为在一月份表现出较高的收益率,但在六月份的收益率较低。
关键词：
股票市场 收益率 月份效应
[期刊] 统计与决策
[作者]
吴建民
一、分形维数20世纪80年代初期,Grassberger和Procaccia等人根据嵌入理论和重建相空间的思想,提出了从时间序列直接计算关联维数(即系统相空间的分形维数)D的算法,称之为G-P算法。
文献操作()
导出元数据
文献计量分析
导出文件格式：WXtxt
删除
