【摘要】目前，商业银行在经济＂三期叠加＂的外部形势下，面临着支付变革、融资脱媒和＂三率叠加＂（利率、汇率市场化和不良率持续上升）带来的前所未有的压力，这是西方商业银行在利率市场化过程中不曾经历的全面挑战。在此背景下，如何正确看待银行业特别是国有大行的盈利增长，平衡好利润和风险、当期和长远，对于金融业