【摘要】本文以２０１０—２０１４年沪深Ａ股上市公司为研究样本对成本粘性、分析师盈利预测与市场反应间的关系进行了研究。研究发现：成本粘性和反粘性水平越高，证券分析师盈利预测误差越大、预测的准确性越低；市场反应与外部证券分析师盈利预测误差的变动方向一致；同时，资本市场更容易意识到成本粘性对证券分析师盈利预测准确度的影响；此外，只有当出现负向盈余惊喜时，资本市场才能意识到成本粘性或反粘性程度对证券分析师盈利预测准确度的影响。