【摘要】中国保险产业呈现产业快速增长与区域差异巨大的共存现象,保费收入远高于区域经济的分异程度,并与保险深度指标在2001年后都呈现分异加剧态势。研究发现,这种分异现象是四重微观机理共同作用的结果,即规模经济效应、本地市场效应、空间成本效应和制度变迁效应。面板数据模型的实证结果支持了作用机理的判断。保险产业的区域分异有其内在的合理性,在政策选择上不应片面强调缩小地区差距,而是积极引导保险业在适度分异的基础上优化空间资源配置。