【摘要】相对于动因,盈余管理制约因素研究相对较少,且大多为财务报告程序之外主体。本文展示了管理层基于应计项操纵利润时,利润表与资产负债表之间的有趣特征。由于复式记账法的精妙设计,前期在利润表中所有虚增利润行为,都会同步地增计资产负债表期末总额;其次,受一般公认会计准则(GAAP)强制要求,期初虚高的资产负债表必须以增加的折旧、摊销等形式转回销蚀当期营业利润;最后,基于应计项性质差异,构建反转速度这一概念,即资产负债表对当期盈余管理的约束程度还取决于应计项反转速度,速度越快其约束程度越强。