【摘要】早在70年代后期,受金融自由化浪潮的影响,传统商业银行面临前所未有的竞争格局。保险公司、基金公司、信用卡公司等非银行金融机构迅速发展带来的"资本性脱媒",开始吞噬商业银行的融资市场份额。在网络技术和电子商务的迅猛发展下,商业银行又面临了新的脱媒挑战,一些互联网企业、通讯行业开始介入银行的支付清算系统,