【摘要】2001～2002年,大量的重大会计丑闻曝光,这些问题暴露了公司治理、审计实务和财务报告中的薄弱环节,其中两个主要问题是表外项目的范围(包括特殊目的实体的使用)和股票发行者的财务报告是否透明地反映了表外项目的经济实质。本文主要对或有表外项目中投资的分类和计量进行分析,并提供了美国上市公司投资于其他实体的经验研究与发现,以期对今后的衍生金融工具的会计处理提供借鉴。