【摘要】在我国居民消费水平低迷、住房价格上涨、住房信贷市场日益完善的背景下，住房贷款作为家庭负债中的重要组成部分影响着家庭消费水平，但住房贷款造成的是正向影响还是负向影响目前未有定论。文章基于2015年、2017年中国家庭金融数据库（CHFS）两期微观数据，实证分析家庭房产价格、住房按揭贷款余额对家庭消费的影响机制，重点研究不同家庭住房贷款类型对家庭消费结构影响的差异。研究结果表明：对于城镇有房家庭而言，房产价值的上涨会通过增加家庭资产促进家庭消费，而住房按揭贷款对家庭消费的影响具有两面性，在一定程度内，住房的长期贷款、中小额贷款、商业贷款将会抑制家庭消费，短期贷款、大额贷款、公积金贷款将会促进家庭消费。