【摘要】本文建立了带有随机波动率的时变参数向量自回归模型(SV-TVP-VAR),以京津冀地区为研究对象,分析了不同时期新兴产业发展对地区生产总值、财政收入以及就业的影响。研究结果发现:(1)新常态时期新兴产业的发展对京津冀经济状况的影响程度大于在全球经济危机时期和经济高速发展时期的影响程度,但在大部分时期新兴产业的发展都只会对京津冀的经济状况产生负向效应;(2)如果经济增长是首要经济目标,天津应该加强新兴产业的发展,如果就业是首要经济目标,河北应该加强新兴产业的发展。